Tabla de amortización: qué es y cómo se arma
Por Equipo Prestafolio
Qué es una tabla de amortización, cómo se reparte cada cuota entre capital e interés con el método francés, y un ejemplo completo de 12 cuotas resuelto al céntimo.
Una tabla de amortización es la lista de todas las cuotas de un préstamo, y para cada una: cuánto es interés, cuánto es capital y cuánto queda debiendo después. Es el documento que convierte "te presté 10,000 al 2%" en un plan de pagos que el cliente entiende y que tú puedes cobrar. Si tu préstamo no tiene tabla, no tienes un préstamo: tienes un acuerdo verbal con números.
Las cinco columnas
Columna | Qué contiene |
|---|---|
Cuota | El número de pago: 1, 2, 3… |
Fecha | Cuándo vence esa cuota |
Interés | Saldo pendiente × tasa del periodo |
Capital | Cuota total − interés |
Saldo | Saldo anterior − capital |
Y la regla que lo gobierna todo: el interés se calcula siempre sobre el saldo que queda, no sobre el monto original. Por eso la primera cuota es casi todo interés y la última es casi todo capital, aunque el cliente pague siempre lo mismo.
El método francés (cuota fija)
Es el método estándar del crédito en el mundo: la cuota no cambia nunca, y lo que cambia es cómo se reparte por dentro.
La fórmula de la cuota:
Elemento | Valor |
|---|---|
Cuota | monto × i ÷ (1 − (1 + i) elevado a −n) |
i | tasa del periodo (2% mensual = 0.02) |
n | número de cuotas |
En una hoja de cálculo no hace falta escribirla: =PAGO(0.02; 12; -10000) devuelve 945.60.
Ejemplo completo: 10,000 a 12 cuotas, 2% mensual
Cuota fija: 945.60.
Cuota | Interés | Capital | Saldo |
|---|---|---|---|
10,000.00 | |||
1 | 200.00 | 745.60 | 9,254.40 |
2 | 185.09 | 760.51 | 8,493.89 |
3 | 169.88 | 775.72 | 7,718.17 |
4 | 154.36 | 791.24 | 6,926.93 |
5 | 138.54 | 807.06 | 6,119.87 |
6 | 122.40 | 823.20 | 5,296.67 |
7 | 105.93 | 839.67 | 4,457.00 |
8 | 89.14 | 856.46 | 3,600.54 |
9 | 72.01 | 873.59 | 2,726.95 |
10 | 54.54 | 891.06 | 1,835.89 |
11 | 36.72 | 908.88 | 927.01 |
12 | 18.54 | 927.06 | −0.05 |
Total | 1,347.15 | 10,000.05 |
|
Lee la tabla de arriba abajo y verás la historia entera:
- En la cuota 1, de los 945.60 que paga el cliente, 200 son interés (el 21%) y solo 745.60 bajan la deuda.
- En la cuota 12, el interés es 18.54 (el 2%) y prácticamente todo el pago es capital.
- El interés total del préstamo es 1,347.15, no 2,400. Y esa diferencia es exactamente la que hay entre cobrar sobre el saldo y cobrar flat.
La última cuota casi nunca cierra en cero exacto
Fíjate en la cuota 12: el saldo final no da 0.00, da −0.05. Y no es un error de la tabla, es el residuo inevitable del redondeo.
La cuota exacta de este préstamo es 945.5959…. Como se cobra en dinero, se redondea a 945.60: cuatro milésimas de más, doce veces. Al final del cronograma, esas milésimas se han convertido en cinco céntimos que el cliente paga de más. Con la cuota redondeada hacia abajo pasaría lo contrario: el saldo cerraría en positivo y el préstamo quedaría vivo por unos céntimos.
Es un residuo de céntimos, no un error de cálculo, pero hay que decidir qué se hace con él antes de que aparezca, porque el saldo de un préstamo saldado tiene que ser cero:
- Ajusta la última cuota para que cierre exacto: en el ejemplo, cobrar la cuota 12 a 945.55 en vez de 945.60. Es lo que hace la banca, y es lo que te recomendamos si estás armando tu propia hoja.
- O cierra el residuo al saldar, dando el préstamo por cancelado cuando el saldo cae por debajo de un céntimo.
Lo que no puedes hacer es ignorarlo: un saldo de cinco céntimos que nadie cierra es un préstamo que en tus reportes sigue apareciendo abierto para siempre.
Francés no es el único método
Método | Cuota | Capital | Cuándo se usa |
|---|---|---|---|
Francés | Fija | Creciente | El estándar. El cliente sabe qué paga cada vez |
Alemán | Decreciente | Fijo | Se paga menos interés total, pero las primeras cuotas son duras |
Americano | Solo interés | Todo al final | Créditos puente. Riesgo alto: todo el capital vence de golpe |
Flat | Fija | Interés sobre el monto original. No es amortización real |
Sobre el flat: es el más usado en el crédito informal porque es el más fácil de calcular a mano, pero no produce una tabla de amortización de verdad: el interés no depende del saldo, así que no hay nada que amortizar. Si lo usas, al menos calcula qué tasa efectiva estás cobrando: lo explicamos en Cuánto interés cobrar por prestar dinero.
Si el cliente quiere pagar antes
Es la pregunta que llega tarde o temprano: "quiero saldar hoy, ¿cuánto es?".
Con el método francés la respuesta es limpia: el saldo de capital de la fila en la que estás, más el interés corrido desde la última cuota pagada. Si el cliente pagó la cuota 8, debe 3,600.54 más los días corridos. No debe los intereses de las cuotas 9 a 12: esos intereses todavía no se han generado, porque el interés se cobra por el tiempo que el dinero estuvo prestado, y ese tiempo no va a existir.
Cobrar las cuotas futuras completas (o repartir el interés con la vieja "regla del 78", que carga el interés hacia adelante) convierte el prepago en un castigo. En varias jurisdicciones eso está expresamente prohibido, y el cliente tiene derecho a la reducción de intereses. Consulta la norma de tu país; el derecho al prepago con reducción de intereses es una de las protecciones al consumidor financiero más extendidas de la región.
Errores que se ven todos los días
Error | Qué pasa |
|---|---|
Calcular el interés sobre el monto original | Estás cobrando flat y llamándolo amortización |
No ajustar la última cuota | El préstamo nunca cierra en cero |
Sumar 30 días en vez de usar el mes real | Las fechas se descolocan a partir del mes 3 |
Guardar solo la cuota, no el reparto | No puedes decirle al cliente cuánto capital lleva pagado |
Rehacer la tabla cuando el cliente se atrasa | La tabla es el contrato: no se toca. La mora va aparte |
El último merece énfasis: la tabla de amortización no cambia porque el cliente se atrase. La mora es un recargo que se calcula aparte, sobre la cuota vencida (ver Cómo calcular la mora de un préstamo). Si reescribes la tabla cada vez que hay un retraso, pierdes la referencia contra la que estás midiendo el retraso.
Resumen
- La tabla reparte cada cuota en interés (sobre el saldo) y capital (el resto).
- Método francés: cuota fija, interés decreciente, capital creciente.
- El residuo de redondeo de la última cuota son céntimos, pero hay que cerrarlo.
- Para saldar antes: saldo de capital + interés corrido, no las cuotas futuras enteras.
- La tabla no se reescribe por un atraso. La mora es otra cosa.
Prestafolio genera la tabla completa antes de entregar el dinero, con las fechas reales de cada cuota según la frecuencia (diaria, semanal, quincenal o mensual). La cuota que emite es la constante del método francés (945.60 en las doce filas del ejemplo), así que el residuo de redondeo que acabas de ver aparece en la última fila del cronograma tal cual: ver Cronograma de amortización y Frecuencias y calendario.